信永中和洞察 | ESG信息披露發(fā)展趨勢及會(huì )計師事務(wù)所新機遇

一、國際統一的可持續信息披露標準已是眾望所歸

       目前，全球各地ESG信息披露要求陸續提升，歐盟、英國等均已有針對部分主體ESG信息強制披露要求規定，新加坡、香港等實(shí)行“不披露就解釋”政策。2022年11月28日，歐盟理事會(huì )通過(guò)《企業(yè)可持續發(fā)展報告指令》（CSRD），該法案對上市公司提出了更嚴格的信息披露要求。ESG信息披露正逐步從自愿走向強制。

       ESG高速發(fā)展過(guò)程中，涌現出各種各樣的全球性和本土性信息披露標準，知名的比如全球報告倡議組織（GRI）、氣候披露準則理事會(huì )（CDSB）、可持續發(fā)展會(huì )計準則理事會(huì )（SASB）以及金融穩定理事會(huì )（FSB）的氣候相關(guān)財務(wù)信息披露工作組（TCFD）等制定的標準。這些標準為ESG發(fā)展和規劃提供了指引和規范，但與此同時(shí)，ESG信息披露標準林立、數據質(zhì)量不高、缺乏可比性也成為全球痛點(diǎn)。相關(guān)利益者及二十國集團（G20）、證監會(huì )國際組織（IOSCO）、國際會(huì )計師聯(lián)合會(huì )（IFAC）等國際組織紛紛呼吁盡快制定更具權威性和一致性的可持續發(fā)展相關(guān)披露信息的國際準則。

       2021年11月3日，在第26屆聯(lián)合國氣候大會(huì )(“COP 26”)上，國際財務(wù)報告準則基金會(huì )（IFRS基金會(huì )）宣布國際可持續準則理事會(huì )（ISSB）正式成立，為國際會(huì )計準則制定機構國際會(huì )計準則理事會(huì )（IASB）同屬I(mǎi)FRS基金會(huì )旗下的并行機構。ISSB旨在制定一個(gè)全面的可持續信息披露的全球基準(Global Baseline)，并力求將可持續發(fā)展報告與傳統的財務(wù)報告協(xié)同，以滿(mǎn)足全球投資者關(guān)于氣候和其他可持續發(fā)展事項的信息需求。

       2022年3月31日，ISSB在整合TCFD、CDSB、SASB、GRI等現有ESG和可持續發(fā)展框架基礎上，發(fā)布了兩份國際財務(wù)報告可持續發(fā)展披露準則（IFRS Sustainability Disclosure Standards，ISDS）征求意見(jiàn)稿《可持續性相關(guān)財務(wù)信息的一般要求》和《與氣候相關(guān)的披露》，成為ESG發(fā)展的里程碑事件。ISDS架構包括列報、主題（如氣候變化等）以及行業(yè)特定標準，每類(lèi)標準都將遵循TCFD中建議的四大支柱，即：治理、戰略、風(fēng)險管理以及指標和目標。

       各大國際組織及主流經(jīng)濟體的利益相關(guān)方均對ISSB“制定全球統一的高質(zhì)量可持續性披露準則”高度支持，截止2022年7月，ISSB累計收到來(lái)自全球不同政策監管部門(mén)、專(zhuān)業(yè)服務(wù)機構、行業(yè)協(xié)會(huì )、商業(yè)機構等近1,400多份反饋意見(jiàn)稿。近日，ISSB召開(kāi)多次理事會(huì )會(huì )議，就征求意見(jiàn)反饋事項進(jìn)行討論，已就范圍3溫室氣體排放披露緩釋等問(wèn)題達成結論，并計劃于2023年初期正式發(fā)布上述兩項正式準則。

       與此同時(shí)，歐盟和美國也建立了可持續信息披露標準征求意見(jiàn)稿。2022年11月22日，歐洲財務(wù)報告準則咨詢(xún)組（EFRAG）將第一批12項歐洲可持續發(fā)展報告準則（ESRS）提交給歐盟委員會(huì )審批。這也將促進(jìn)ISSB全球統一可持續披露準則的完善和進(jìn)程，全球形成統一的可持續披露準則指日可待。

二、ESG鑒證將成為ESG信息披露的重要環(huán)節

       與此同時(shí)，隨著(zhù)ESG投資成為潮流，“洗綠”、“漂綠”等各種問(wèn)題顯現。ESG披露信息的完整性、可比性和可靠性等信息披露質(zhì)量問(wèn)題成為利益相關(guān)方關(guān)注的焦點(diǎn)。

       目前全球主要國家的監管機構都尚未出臺強制要求ESG鑒證的規定，對ESG報告進(jìn)行鑒證更多的是市場(chǎng)自發(fā)行為，但相關(guān)監管規定也正在出臺中。2022年11月28日，歐盟委員會(huì )正式批準了《公司可持續發(fā)展報告指令》（CSRD），其中提出ESG披露信息的強制性審計要求。美國SEC也在2022年3月提出增強氣候披露標準化的征求意見(jiàn)稿，要求企業(yè)披露的范圍1和范圍2排放數據得到獨立第三方的核實(shí)和鑒證。

       為提高ESG報告可信度，全球自主為其ESG信息提供鑒證的上市公司比例持續上升。根據國際會(huì )計師聯(lián)合會(huì )（IFAC）《可持續發(fā)展信息披露和鑒證的現狀》報告，2020年對其ESG報告進(jìn)行鑒證的公司比例從2019年的51%上升到58%，澳大利亞、英國等國家鑒證比例出現了兩位數的增長(cháng)。在全球范圍內，約61%的鑒證業(yè)務(wù)由專(zhuān)業(yè)會(huì )計師事務(wù)所或其所屬機構承接。

       日前，IAASB正緊鑼密鼓地制定ESG相關(guān)可持續鑒證準則。IAASB目前正制定獨立于ISAE 3000和IASE 3410準則的可持續信息鑒證的總體準則International Standard on Sustainability Assurance 5000 (ISSA 5000)，計劃于2023年9月發(fā)布征求意見(jiàn)稿，2024年12月或2025年3月正式發(fā)布。

       2022 年9月15日，國際證監會(huì )組織（IOSCO）發(fā)布公開(kāi)聲明，支持國際審計與鑒證準則理事會(huì )（IAASB）和國際會(huì )計師職業(yè)道德準則理事會(huì )（IESBA）相關(guān)工作，指出這將有助于推動(dòng)ESG鑒證從有限保證到合理保證，增強可持續相關(guān)信息的一致性、可比性和可靠性，增強資本市場(chǎng)對可持續相關(guān)信息質(zhì)量的信任。2022年11月9日在第27屆聯(lián)合國氣候大會(huì )（COP27）上，IOSCO表示其已為可持續相關(guān)的披露及鑒證準則在2024年底使用做好準備。

       此外，根據IESBA公開(kāi)信息，考慮到注冊會(huì )計師在準備和提交可信賴(lài)的可持續發(fā)展信息方面發(fā)揮著(zhù)“第一道防線(xiàn)”作用，IESBA將考慮其準則對會(huì )計專(zhuān)業(yè)以外的鑒證提供者的適用性。由此可見(jiàn)，對于存在審計鑒證準則及職業(yè)道德準則規范的注冊會(huì )計師行業(yè)而言，未來(lái)在ESG領(lǐng)域作用將不容忽視。

三、中國ESG飛速發(fā)展，在ESG國際標準制定中影響力不斷提升

       2022年12月29日，IFRS基金會(huì )與中國財政部簽署諒解備忘錄，決定在北京設立國際可持續準則理事會(huì )（ISSB）辦公室。ISSB主席Emmanuel Faber表示：“中國是世界第二大經(jīng)濟體，在全球公司的供應鏈中發(fā)揮著(zhù)至關(guān)重要的作用，隨著(zhù)ISSB制定其資本市場(chǎng)可持續發(fā)展披露的全球標準，中國已成為重要的影響地區。北京辦事處將在這項工作中發(fā)揮至關(guān)重要的作用?！边@意味著(zhù)中國將在國際ESG標準的制定中發(fā)揮更大影響力，中國ESG相關(guān)標準也有望加速出臺。

       中國ESG發(fā)展受到國家政府及各利益相關(guān)方高度重視。2020年9月22日在第七十五屆聯(lián)合國大會(huì )上，中國宣布：“二氧化碳排放力爭于2030年前達到峰值，努力爭取2060年前實(shí)現碳中和”（“3060”目標）。2021年9月，中共中央、國務(wù)院印發(fā)《關(guān)于完整準確全面貫徹新發(fā)展理念做好碳達峰碳中和工作的意見(jiàn)》，2021年10月，國務(wù)院印發(fā)《2030年前碳達峰行動(dòng)方案》，提出“碳達峰十大行動(dòng)”。后續各大部委相繼發(fā)文，制定相應ESG實(shí)施規劃和信息披露等要求，比如國資委2022年5月發(fā)布《提高央企控股上市公司質(zhì)量工作方案》，提出力爭2023年實(shí)現央企控股上市公司ESG信息披露“全覆蓋”。 

       黨的二十大報告提出的“堅持可持續發(fā)展”“積極穩妥推進(jìn)碳達峰碳中和”“加快發(fā)展方式綠色轉型”“人與自然和諧共生”等一系列重要發(fā)展理念，與ESG的核心理念高度契合，貫徹新發(fā)展理念、構建發(fā)展新格局、堅持高質(zhì)量發(fā)展，ESG在中國將迎來(lái)發(fā)展高峰。

       目前，財政部已專(zhuān)門(mén)成立ESG辦公室，聯(lián)合各領(lǐng)域專(zhuān)家，深度參與國際可持續披露準則，并研究制定適應中國國情的可持續披露標準。資本市場(chǎng)也一直在積極探索。2018年，中國證監會(huì )在《上市公司治理準則》中已納入ESG信息披露框架。2022年以來(lái)，證監會(huì )與滬深交易所在推進(jìn)ESG相關(guān)政策方面明顯加快，比如上交所要求科創(chuàng )板的科創(chuàng )50企業(yè)單獨披露ESG報告等。

       2021年，A股市場(chǎng)共有1412家上市公司披露了可持續發(fā)展相關(guān)報告，占所有A股上市公司的30%，其中2021年首次披露的公司達到281家。但經(jīng)過(guò)鑒證的ESG報告則僅有54家，經(jīng)過(guò)鑒證的比率為3.8%。從制式和完整度上看，大多數發(fā)布的報告僅為滿(mǎn)足監管合規要求，一部分報告也參考了GRI、SASB、TCFD等國際通行的披露標準。

       目前中國ESG信息披露缺乏統一標準，信息披露質(zhì)量普遍不高，ESG信息披露及相關(guān)鑒證，勢必將成為各相關(guān)利益方最為關(guān)注的問(wèn)題之一，也將是監管層面推動(dòng)加速建設領(lǐng)域。

四、會(huì )計師事務(wù)所將成為ESG發(fā)展中的重要專(zhuān)業(yè)力量

       ESG信息披露及其鑒證，預期未來(lái)都將逐步從自主走向強制。國際上全球統一的ESG可持續信息披露準則及相應鑒證準則的制定及制定機構均逐漸明朗，而會(huì )計師事務(wù)所在這些專(zhuān)業(yè)準則和執業(yè)準則體系下執業(yè)，具有“較高專(zhuān)業(yè)標準”、“獨立性強”、“受監管部門(mén)監督”等獨有特征，對于可持續發(fā)展報告鑒證領(lǐng)域存在至關(guān)重要的優(yōu)勢，各會(huì )計師事務(wù)所應該積極準備、提前布局，抓住這一歷史發(fā)展機遇。

       無(wú)論ISSB發(fā)布可持續披露準則，還是IAASB制訂ESG鑒證準則，或是國內準則制定及資本市場(chǎng)發(fā)展，注冊會(huì )計師均是重要的參與者和建設者。ISSB發(fā)布兩項可持續披露準則征求意講稿過(guò)程中，信永中和不僅積極向財政部準則委、證監會(huì )等專(zhuān)業(yè)反饋意見(jiàn)，也作為IFAC下國際會(huì )計師事務(wù)所論壇（FoF）的會(huì )員機構，獨立向ISSB官方提交專(zhuān)業(yè)反饋意見(jiàn)。在推動(dòng)信息披露公開(kāi)、透明，資本市場(chǎng)良性生態(tài)中，會(huì )計師事務(wù)所一直是不可或缺的專(zhuān)業(yè)力量。

       作為最了解企業(yè)專(zhuān)業(yè)機構之一，會(huì )計師事務(wù)所可為企業(yè)提供涵蓋ESG相關(guān)的戰略管理、風(fēng)險管理、內部審計、報告及披露、報告鑒證、盡職調查等全方位領(lǐng)域專(zhuān)業(yè)服務(wù)，幫助企業(yè)達成ESG戰略規劃和管理目標。就鑒證服務(wù)領(lǐng)域而言，會(huì )計師事務(wù)所將發(fā)揮如下作用：

1.在財務(wù)和風(fēng)險領(lǐng)域提供專(zhuān)業(yè)見(jiàn)解，幫助企業(yè)ESG轉型

       在氣候變化和“雙碳”政策背景下，面對經(jīng)濟社會(huì )的低碳轉型，實(shí)施“雙碳”目標的各種戰略舉措，將對各行業(yè)企業(yè)特別是高碳企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現金流量產(chǎn)生重大影響。會(huì )計師不僅在企業(yè)ESG轉型和發(fā)展過(guò)程中財務(wù)方面準備提出專(zhuān)業(yè)見(jiàn)解，在評估和披露ESG及氣候風(fēng)險方面也將發(fā)揮關(guān)鍵作用，成為企業(yè)應對氣候變化在內的ESG相關(guān)風(fēng)險和挑戰的重要角色。

2.為企業(yè)提供ESG報告鑒證，增加ESG報告的可信度

       高質(zhì)量的鑒證是高質(zhì)量報告的前提和保證，而會(huì )計師事務(wù)所為職業(yè)道德準則和審計鑒證準則規范下執業(yè)的專(zhuān)門(mén)鑒證服務(wù)機構，具有必要的專(zhuān)業(yè)知識、客觀(guān)性、公正性以及對堅持專(zhuān)業(yè)標準的承諾，這些素質(zhì)和技能對提升ESG報告的可信度至關(guān)重要，提供ESG報告鑒證將更為資本市場(chǎng)和相關(guān)利益方信賴(lài)。

       此外，ISSB制定的國際財務(wù)報告可持續信息披露準則將與傳統國際財務(wù)報告準則的協(xié)同，并需披露氣候相關(guān)的風(fēng)險和機遇對主體報告期內的財務(wù)業(yè)績(jì)、財務(wù)狀況和現金流量的財務(wù)影響等，這些均是注冊會(huì )計師擅長(cháng)的領(lǐng)域。

3.協(xié)助企業(yè)ESG體系搭建，助力從理念到實(shí)踐的全過(guò)程轉變

       通過(guò)財務(wù)報表、內部控制審計及ESG信息披露鑒證等專(zhuān)業(yè)服務(wù)，注冊會(huì )計師將促進(jìn)上市公司ESG相關(guān)治理、戰略、風(fēng)險管理、指標和目標等流程梳理和體系建立，根據準則理清ESG數據的披露框架口徑、加強ESG數據和信息的收集管理、制定并監控ESG相關(guān)行業(yè)指標和目標、促進(jìn)梳理ESG轉型過(guò)程中痛點(diǎn)、難點(diǎn)、堵點(diǎn)等等，助力企業(yè)ESG從體系搭建到落地實(shí)施的全過(guò)程轉變。

       當然，ESG信息披露不僅包括環(huán)境、社會(huì )及治理責任領(lǐng)域的從治理到戰略、從目標到風(fēng)險和業(yè)績(jì)衡量等領(lǐng)域的定性信息，還包括多主題領(lǐng)域，如氣候變化、碳排放和碳中和、生物多樣性、水和海洋資源、社會(huì )責任、合規管理等領(lǐng)域相關(guān)數據、指標及衡量等定量信息，涉及大量專(zhuān)業(yè)的各行業(yè)標準指標體系，這些并非注冊會(huì )計師傳統擅長(cháng)的財務(wù)報表鑒證領(lǐng)域。對于會(huì )計師事務(wù)所而言，從事ESG鑒證及高端咨詢(xún)服務(wù)也將存在重大挑戰。

       ESG是一個(gè)系統工程，涉及多個(gè)專(zhuān)業(yè)領(lǐng)域，多個(gè)主體，關(guān)系到多方利益。ESG投資和發(fā)展離不開(kāi)良好的生態(tài)，需要國際組織、各國政府監管機構、利益相關(guān)方、專(zhuān)業(yè)服務(wù)機構、行業(yè)研究機構等共同努力。作為服務(wù)國家建設的重要專(zhuān)業(yè)力量，在當前ESG高速發(fā)展背景和行業(yè)歷史新機遇下，會(huì )計師事務(wù)所應加快ESG各領(lǐng)域專(zhuān)業(yè)人才建設，加大ESG國際國內理論與實(shí)踐研究，為企業(yè)ESG轉型發(fā)展、國家綠色雙碳目標及可持續發(fā)展戰略、全球人與自然和諧共生而付諸行動(dòng)和努力。

本文為信永中和合伙人王霞署名文章，發(fā)表于《光之翼》2023年2月刊。更多更詳實(shí)的專(zhuān)業(yè)服務(wù)觀(guān)點(diǎn)、方法論及實(shí)踐探索，敬請關(guān)注信永中和《光之翼》2月刊及公眾號。